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1.
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@FUNCTION=CUM_BIV_NORM_DIST 
@SYNTAX=CUM_BIV_NORM_DIST(a,b,rho)
@DESCRIPTION=CUM_BIV_NORM_DIST calculates the cumulative bivariate normal distribution from parameters a, b & rho.
The return value is the probability that two random variables with correlation @rho are respectively each less than @a and @b.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=NORMDIST,NORMSDIST,NORMSINV |
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represents a line break.
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@FUNCTION=CUM_BIV_NORM_DIST
@SYNTAX=CUM_BIV_NORM_DIST(a,b,rho)
@DESCRIPTION=CUM_BIV_NORM_DIST calcula a distribuição acumulada bivariada normal dos parâmetros @a, @b & @rho.
O resultado é a probabilidade de duas variáveis aleatórias com correlação @rho serem respectivamente menos do que @a e @b.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=NORMDIST,NORMSDIST,NORMSINV |
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Translated and reviewed by
Duarte Loreto
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2.
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@FUNCTION=OPT_BS
@SYNTAX=OPT_BS(call_put_flag,spot,strike,time,rate,volatility [,cost_of_carry])
@DESCRIPTION=OPT_BS uses the Black-Scholes model to calculate the price of a European option using call_put_flag, @call_put_flag, 'c' or 'p' struck at @strike on an asset with spot price @spot.
@time is the time to maturity of the option expressed in years.
@rate is the risk-free interest rate.
@volatility is the annualized volatility, in percent, of the asset for the period through to the exercise date.
@cost_of_carry is the leakage in value of the underlying asset, for common stocks, this would be the dividend yield.
* The returned value will be expressed in the same units as @strike and @spot.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=OPT_BS_DELTA, OPT_BS_RHO, OPT_BS_THETA, OPT_BS_VEGA, OPT_BS_GAMMA |
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@FUNCTION=OPT_BS
@SYNTAX=OPT_BS(opção_call_put,alvo,preço,duração,taxa,volatilidade[,custo_conversão])
@DESCRIPTION=OPT_BS utiliza o modelo de Black-Scholes para calcular o preço de uma opção Europeia utilizando a opção_call_put, @opção_call_put, c ou p acerta ao @preço sobre um activo com o preço alvo @alvo.
@duração é o tempo até à maturidade da opção, expresso em anos
@taxa é a taxa de juro livre de risco
@volatilidade é a volatilidade anualizada, em percentagem, do activo para o período até à data de exercício.
@custo_conversão é a depreciação em valor do activo subjacente, para acções correntes, isto seria o dividendo gerado
* O valor devolvido será expresso nas mesmas unidades que @alvo e @preço.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=OPT_BS_DELTA, OPT_BS_RHO, OPT_BS_THETA, OPT_BS_VEGA, OPT_BS_GAMMA |
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Translated and reviewed by
Duarte Loreto
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3.
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@FUNCTION=OPT_BS_DELTA
@SYNTAX=OPT_BS_DELTA(call_put_flag,spot,strike,time,rate,volatility[,cost_of_carry])
@DESCRIPTION=OPT_BS_DELTA uses the Black-Scholes model to calculate the 'delta' of a European option with call_put_flag, @call_put_flag, 'c' or 'p' struck at @strike on an asset with spot price @spot.
Where @time is the time to maturity of the option expressed in years.
@rate is the risk-free interest rate.
@volatility is the annualized volatility, in percent, of the asset for the period through to the exercise date.
@cost_of_carry is the leakage in value of the underlying asset, for common stocks, this would be the dividend yield.
* The returned value will be expressed in the same units as @strike and @spot.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=OPT_BS, OPT_BS_RHO, OPT_BS_THETA, OPT_BS_VEGA, OPT_BS_GAMMA |
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@FUNCTION=OPT_BS_DELTA
@SYNTAX=OPT_BS_DELTA(opção_call_put,alvo,preço,duração,taxa,volatilidade[,custo_conversão])
@DESCRIPTION=OPT_BS_DELTA utiliza o modelo de Black-Scholes para calcular o "delta" de uma opção Europeia com a opção call ou put, @opção_call_put, c ou p acerta ao @preço sobre um activo com o preço alvo @alvo.
Onde @duração é o tempo até à maturidade da opção, expresso em anos
@taxa é a taxa de juro livre de risco
@volatilidade é a volatilidade anualizada, em percentagem, do activo para o período até à data de exercício.
@custo_conversão é a depreciação em valor do activo subjacente, para acções correntes, isto seria o dividendo gerado
* O valor devolvido será expresso nas mesmas unidades que @alvo e @preço.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=OPT_BS, OPT_BS_RHO, OPT_BS_THETA, OPT_BS_VEGA, OPT_BS_GAMMA |
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Translated and reviewed by
Duarte Loreto
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4.
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@FUNCTION=OPT_BS_GAMMA
@SYNTAX=OPT_BS_GAMMA(spot,strike,time,rate,volatility[,cost_of_carry])
@DESCRIPTION=OPT_BS_GAMMA uses the Black-Scholes model to calculate the 'gamma' of a European option struck at @strike on an asset with spot price @spot.
(The gamma of an option is the second derivative of its price with respect to the price of the underlying asset, and is the same for calls and puts.)
@time is the time to maturity of the option expressed in years.
@rate is the risk-free interest rate to the exercise date, in percent.
@volatility is the annualized volatility, in percent, of the asset for the period through to the exercise date.
@cost_of_carry is the leakage in value of the underlying asset, for common stocks, this would be the dividend yield.
* The returned value will be expressed as the rate of change of delta per unit change in @spot.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=OPT_BS, OPT_BS_DELTA, OPT_BS_RHO, OPT_BS_THETA, OPT_BS_VEGA |
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@FUNCTION=OPT_BS_GAMMA
@SYNTAX=OPT_BS_GAMMA(alvo,preço,duração,taxa,volatilidade[,custo_conversão])
@DESCRIPTION=OPT_BS_GAMMA utiliza o modelo de Black-Scholes para calcular o "gamma" de uma opção Europeia acerta ao @preço sobre um activo com o preço alvo @alvo.
(O gamma de uma opção é a segunda derivada do seu preço em relação ao preço do activo subjacente, e é o mesmo para opções de compra e de venda.)
@duração é o tempo até à maturidade da opção, expresso em anos
@taxa é a taxa de juro livre de risco para a data de exercício, em percentagem.
@volatilidade é a volatilidade anualizada, em percentagem, do activo para o período até à data de exercício.
@custo_conversão é a depreciação em valor do activo subjacente, para acções correntes, isto seria o dividendo gerado
* O valor devolvido será expresso como o rácio de mudança de delta por unidade alterada em @preço.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=OPT_BS, OPT_BS_DELTA, OPT_BS_RHO, OPT_BS_THETA, OPT_BS_VEGA |
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Translated and reviewed by
Duarte Loreto
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5.
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@FUNCTION=OPT_BS_THETA
@SYNTAX=OPT_BS_THETA(call_put_flag,spot,strike,time,rate,volatility[,cost_of_carry])
@DESCRIPTION=OPT_BS_THETA uses the Black-Scholes model to calculate the 'theta' of a European option with call_put_flag, @call_put_flag struck at @strike on an asset with spot price @spot.
(The theta of an option is the rate of change of its price with respect to time to expiry.)
@time is the time to maturity of the option expressed in years
and @rate is the risk-free interest rate to the exercise date, in percent.
@volatility is the annualized volatility, in percent, of the asset for the period through to the exercise date.
@cost_of_carry is the leakage in value of the underlying asset, for common stocks, this would be the dividend yield.
* The returned value will be expressed as minus the rate of change of option value, per 365.25 days.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=OPT_BS, OPT_BS_DELTA, OPT_BS_RHO, OPT_BS_VEGA, OPT_BS_GAMMA |
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@FUNCTION=OPT_BS_THETA
@SYNTAX=OPT_BS_THETA(opção_call_put,alvo,preço,duração,taxa,volatilidade[,custo_conversão])
@DESCRIPTION=OPT_BS_THETA utiliza o modelo de Black-Scholes para calcular o "theta" de uma opção Europeia com a opção call ou put, @opção_call_put acerta ao @preço sobre um activo com o preço alvo @alvo.
(O theta de uma opção é a taxa de alteração do seu preço relativamente ao tempo para expirar.)
@duração é o tempo até à maturidade da opção, expresso em anos
e @taxa é a taxa de juro livre de risco para a data de exercício, em percentagem.
@volatilidade é a volatilidade anualizada, em percentagem, do activo para o período até à data de exercício.
@custo_conversão é a depreciação em valor do activo subjacente, para acções correntes, isto seria o dividendo gerado
* O valor devolvido será expresso como o negativo do rácio de alteração do valor da opção, por 365.25 dias.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=OPT_BS, OPT_BS_DELTA, OPT_BS_RHO, OPT_BS_VEGA, OPT_BS_GAMMA |
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Translated and reviewed by
Duarte Loreto
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6.
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@FUNCTION=OPT_BS_VEGA
@SYNTAX=OPT_BS_VEGA(spot,strike,time,rate,volatility[,cost_of_carry])
@DESCRIPTION=OPT_BS_VEGA uses the Black-Scholes model to calculate the 'vega' of a European option struck at @strike on an asset with spot price @spot.
(The vega of an option is the rate of change of its price with respect to volatility, and is the same for calls and puts.)
@volatility is the annualized volatility, in percent, of the asset for the period through to the exercise date.
@time is the time to maturity of the option expressed in years.
@rate is the risk-free interest rate to the exercise date, in percent.
@cost_of_carry is the leakage in value of the underlying asset, for common stocks, this would be the dividend yield.
* The returned value will be expressed as the rate of change of option value, per 100% volatility.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=OPT_BS, OPT_BS_DELTA, OPT_BS_RHO, OPT_BS_THETA, OPT_BS_GAMMA |
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@FUNCTION=OPT_BS_VEGA
@SYNTAX=OPT_BS_VEGA(alvo,preço,duração,taxa,volatilidade[,custo_conversão)
@DESCRIPTION=OPT_BS_VEGA utiliza o modelo de Black-Scholes para calcular o "vega" de uma opção Europeia que acerta ao @preço sobre um activo com o preço alvo @alvo.
(O vega de uma opção é a taxa de alteração do seu preço relativamente à volatilidade e é o mesmo para calls e puts.)
@volatilidade é a volatilidade anualizada, em percentagem, do activo para o período até à data de exercício.
@duração é o tempo até à maturidade da opção, expresso em anos
@taxa é a taxa de juro livre de risco para a data de exercício, em percentagem.
@custo_conversão é a depreciação em valor do activo subjacente, para acções correntes, isto seria o dividendo gerado.
* O valor devolvido será expresso como o rácio de mudança do valor da opção, por 100% de volatilidade.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=OPT_BS, OPT_BS_DELTA, OPT_BS_RHO, OPT_BS_THETA, OPT_BS_GAMMA |
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Translated and reviewed by
Duarte Loreto
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7.
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@FUNCTION=OPT_BS_RHO
@SYNTAX=OPT_BS_RHO(call_put_flag,spot,strike,time,rate,volatility[,cost_of_carry])
@DESCRIPTION=OPT_BS_RHO uses the Black-Scholes model to calculate the 'rho' of a European option with call_put_flag, @call_put_flag struck at @strike on an asset with spot price @spot.
@call_put_flag is 'c' or 'p' to indicate whether the option is a call or a put.
(The rho of an option is the rate of change of its price with respect to the risk free interest rate.)
@time is the time to maturity of the option expressed in years.
@rate is the risk-free interest rate to the exercise date, in percent.
@cost_of_carry is the leakage in value of the underlying asset, for common stocks, this would be the dividend yield.
* The returned value will be expressed as the rate of change of option value, per 100% change in @rate.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=OPT_BS, OPT_BS_DELTA, OPT_BS_THETA, OPT_BS_VEGA, OPT_BS_GAMMA |
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@FUNCTION=OPT_BS_RHO
@SYNTAX=OPT_BS_RHO(opção_call_put,alvo,preço,duração,taxa,volatilidade[,custo_conversão])
@DESCRIPTION=OPT_BS_RHO utiliza o modelo de Black-Scholes para calcular o "rho" de uma opção Europeia com a opção_call_put, @opção_call_put acerta ao @preço sobre um activo com o preço alvo @alvo.
@opção_call_put é c ou p para indicar se a opção é uma call ou put
(O rho de uma opção é o rácio de alteração do seu preço em relação à taxa de juro sem risco.)
@duração é o tempo até à maturidade da opção, expresso em anos
@taxa é a taxa de juro livre de risco para a data de exercício, em percentagem.
@custo_conversão é a depreciação em valor do activo subjacente, para acções correntes, isto seria o dividendo gerado
* O valor devolvido será expresso como o rácio de alteração do valor da opção, por 100% de alteração em @taxa.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=OPT_BS, OPT_BS_DELTA, OPT_BS_THETA, OPT_BS_VEGA, OPT_BS_GAMMA |
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Translated and reviewed by
Duarte Loreto
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8.
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@FUNCTION=OPT_BS_CARRYCOST
@SYNTAX=OPT_BS_CARRYCOST(call_put_flag,spot,strike,time,rate,volatility[,cost_of_carry])
@DESCRIPTION=OPT_BS_CARRYCOST uses the Black-Scholes model to calculate the 'elasticity' of a European option struck at @strike on an asset with spot price @spot.
@call_put_flag is 'c' or 'p' to indicate whether the option is a call or a put.
(The elasticity of an option is the rate of change of its price with respect to its cost of carry.)
@volatility is the annualized volatility, in percent, of the asset for the period through to the exercise date. @time is the time to maturity of the option expressed in years.
@rate is the risk-free interest rate to the exercise date, in percent.
@cost_of_carry is the leakage in value of the underlying asset, for common stocks, this would be the dividend yield.
* The returned value will be expressed as the rate of change of option value, per 100% volatility.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=OPT_BS, OPT_BS_DELTA, OPT_BS_RHO, OPT_BS_THETA, OPT_BS_GAMMA |
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@FUNCTION=OPT_BS_CARRYCOST
@SYNTAX=OPT_BS_CARRYCOST(opção_call_put,alvo,preço,duração,taxa,volatilidade[,custo_conversão])
@DESCRIPTION=OPT_BS_CARRYCOST utiliza o modelo de Black-Scholes para calcular a "elasticidade" de uma opção Europeia que acerta ao @preço sobre um activo com o preço alvo @alvo.
@opção_call_put é c ou p para indicar se a opção é uma call ou put
(A elasticidade de uma opção é a taxa de alteração de seu preço respectivamente ao seu custo de conversão.)
@volatilidade é a volatilidade anualizada, em percentagem, do activo para o período até à data de exercício. @duração é o tempo até à maturidade da opção, expresso em anos
@taxa é a taxa de juro livre de risco para a data de exercício, em percentagem.
@custo_conversão é a depreciação em valor do activo subjacente, para acções correntes, isto seria o dividendo gerado
* O valor devolvido será expresso como o rácio de mudança do valor da opção, por 100% de volatilidade.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=OPT_BS, OPT_BS_DELTA, OPT_BS_RHO, OPT_BS_THETA, OPT_BS_GAMMA |
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Translated and reviewed by
Duarte Loreto
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9.
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@FUNCTION=OPT_GARMAN_KOHLHAGEN
@SYNTAX=OPT_GARMAN_KOHLHAGEN(call_put_flag,spot,strike,time,domestic_rate,foreign_rate,volatility[,cost_of_carry])
@DESCRIPTION=OPT_GARMAN_KOHLHAGEN values the theoretical price of a European currency option struck at @strike on an asset with spot price @spot.
@call_put_flag is 'c' or 'p' to indicate whether the option is a call or a put.
@volatility is the annualized volatility, in percent, of the asset for the period through to the exercise date.
@time the number of days to exercise.
@domestic_rate is the domestic risk-free interest rate to the exercise date.
@foreign_rate is the foreign risk-free interest rate to the exercise date, in percent.
@cost_of_carry is the leakage in value of the underlying asset, for common stocks, this would be the dividend yield.
* The returned value will be expressed as the rate of change of option value, per 100% volatility.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=OPT_BS, OPT_BS_DELTA, OPT_BS_RHO, OPT_BS_THETA, OPT_BS_GAMMA |
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represents a line break.
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@FUNCTION=OPT_GARMAN_KOHLHAGEN
@SYNTAX=OPT_GARMAN_KOHLHAGEN(opção_call_put,alvo,preço,duração,taxa_nacional,taxa_internacional,volatilidade[,custo_conversão])
@DESCRIPTION=OPT_GARMAN_KOHLHAGEN avalia o preço teórico de uma opção Europeia com o alvo @alvo sobre um activo de preço @preço.
@opção_call_put é c ou p para indicar se a opção é uma call ou put
@volatilidade é a volatilidade anualizada, em percentagem, do activo para o período até à data de exercício.
@duração é o número de dias até ao exercício
@taxa_nacional é a taxa de juro nacional livre de risco para a data de exercício
@taxa_internacional é a taxa de juro internacional livre de risco para a data de exercício, em percentagem.
@custo_conversão é a depreciação em valor do activo subjacente, para acções correntes, isto seria o dividendo gerado
* O valor devolvido será expresso como a taxa de alteração de valor da opção por 100% de volatilidade.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=OPT_BS, OPT_BS_DELTA, OPT_BS_RHO, OPT_BS_THETA, OPT_BS_GAMMA |
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Translated and reviewed by
Duarte Loreto
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10.
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@FUNCTION=OPT_FRENCH
@SYNTAX=OPT_FRENCH(call_put_flag,spot,strike,time,t2,rate,volatility[,cost_of_carry])
@DESCRIPTION=OPT_FRENCH values the theoretical price of a European option adjusted for trading day volatility, struck at @strike on an asset with spot price @spot.
@call_put_flag is 'c' or 'p' to indicate whether the option is a call or a put.
@volatility is the annualized volatility, in percent, of the asset for the period through to the exercise date.
@time the number of calendar days to exercise divided by calendar days in the year.
@t2 is the number of trading days to exercise divided by trading days in the year.
@rate is the risk-free interest rate.
@cost_of_carry is the leakage in value of the underlying asset, to the exercise date, in percent.
For common stocks, this would be the dividend yield.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=OPT_BS, OPT_BS_DELTA, OPT_BS_RHO, OPT_BS_THETA, OPT_BS_GAMMA |
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represents a line break.
Start a new line in the equivalent position in the translation.
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represents a space character.
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@FUNCTION=OPT_FRENCH
@SYNTAX=OPT_FRENCH(opção_call_put,alvo,preço,duração,t2,taxa,volatilidade[,custo_conversão])
@DESCRIPTION=OPT_FRENCH avalia o preço teórico de uma opção Europeia ajustada para a volatilidade do day-trading, com o alvo @alvo sobre um activo de preço @preço.
@opção_call_put é 'c' ou 'p' para indicar se a opção é uma call ou put.
@volatilidade é a volatilidade anualizada, em percentagem, do activo para o período até à data de exercício.
@duração é o número de dias de calendário para o exercício dividido pelo número de dias de calendário no ano.
@t2 é o número de dias de transacção para o exercício dividido pelo número de dias de transacção do ano.
@taxa é a taxa de juro livre de risco.
@custo_conversão é a depreciação em valor do activo subjacente, para acções correntes, isto seria o dividendo gerado para a data de exercício, em percentagem.
* O valor devolvido será expresso como a taxa de alteração do valor da opção, por 100% da volatilidade.
@EXAMPLES=
@SEEALSO=OPT_BS, OPT_BS_DELTA, OPT_BS_RHO, OPT_BS_THETA, OPT_BS_GAMMA |
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Translated and reviewed by
Duarte Loreto
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